A binary time series model with a long-memory structure
Gratis digital
![]() Articolo
Promozione valida fino al 02/12/2023
|
Ebook in formato Pdf leggibile su questi device:
|
|
Markov chains and Mixture Transition Distribution are the most traditional models for binary time
series. More recently, Startz (2008) has introduced a novel model for binary data, the so-called Binomial
AutoRegressive Moving Average model basically based on the comparison between theoretical
and empirical autopersistence functions. However, some economic phenomena show a longmemory
structure not captured by any of these formulations. For quarterly U.S. binary data on recession,
we show that a long-memory model for binary data can substantially improve the fit.
Keywords: Binary Variables, Long-Memory, Autopersistence Function
RIASSUNTO Le catene di Markov e i modelli Mixture Transition Distribution (MTD) sono gli strumenti maggiormente utilizzati in letteratura per il trattamento delle serie storiche binarie. In un recente articolo, Startz (2008) ha introdotto una nuova classe di modelli per serie storiche binarie. Tale categoria di modelli, identificata dalla sigla BARMA (Binomial Autoregressive Moving Average), si basa principalmente sul confronto tra gli andamenti delle funzioni di autopersistenza empiriche e quelli delle funzioni teoriche. Tuttavia alcuni fenomeni economici manifestano una componente di lungo memoria che non è catturata da queste formulazioni. Per i dati binari trimestrali sulle recessioni statunitensi, si dimostra che una tipologia di modelli a lunga memoria, propri per le serie storiche binarie, riesce a garantire un sostanziale miglior adattamento. |
News
28.02.2023
Ezio Franceschini, il rettore partigiano
In occasione dei 40 anni dalla morte, ricordiamo la storia di Ezio Franceschini, latinista, partigiano e rettore dell'Università Cattolica.
16.03.2023
Incontri favolosi di Silvano Petrosino a Gorgonzola
Lunedì 20 marzo e lunedì 27 marzo, alle 21:00, l'autore di "Le fiabe non raccontano favole" al Cinema Teatro Sala Argentia.
07.03.2023
The Economy of Francesco a Fa' la cosa giusta!
Sabato 25 marzo alle 18:00, la presentazione del volume curato da Marco Girardo e Maria Gaglione, a Milano.
06.03.2023
Walter Ricciardi presenta Onorevole Ministra
Sabato 25 marzo a Castelfranco Veneto, il convegno dedicato a Tina Anselmi, prima donna ministro e una delle protagoniste del libro di Ricciardi.
Archivio rivista
Articoli Online First
A Data-Driven Approach to Multivariate Monte Carlo Simulation
Application of Nonparametric Stability Methods in Chickpea (Cicer Arietinum L.) Crop Under Diverse Environments
Application of Nonparametric Stability Methods in Chickpea (Cicer Arietinum L.) Crop Under Diverse Environments
Articoli Open Access
A Data-Driven Approach to Multivariate Monte Carlo Simulation
Application of Nonparametric Stability Methods in Chickpea (Cicer Arietinum L.) Crop Under Diverse Environments
Application of Nonparametric Stability Methods in Chickpea (Cicer Arietinum L.) Crop Under Diverse Environments
Ultimi 3 numeri
STATISTICA & APPLICAZIONI - 2021 - 2
STATISTICA & APPLICAZIONI - 2021 - 1
STATISTICA & APPLICAZIONI - 2020 - 2
STATISTICA & APPLICAZIONI - 2021 - 1
STATISTICA & APPLICAZIONI - 2020 - 2